Regra dos 4%: O Que É e Por Que Importa
A Regra dos 4% afirma que, se você retirar 4% do seu portfólio investido no primeiro ano de aposentadoria e ajustar pela inflação a cada ano seguinte, seu dinheiro deve durar pelo menos 30 anos.
A regra vem do "Trinity Study" de 1998, que analisou 30 anos de dados do mercado americano. Para uma carteira de 60% ações e 40% títulos, 4% ao ano tinha altissima probabilidade de não esgotar o portfólio em 30 anos — mesmo considerando crises, inflação e recessões.
Na prática, a regra é usada "ao contrário" para calcular quanto você precisa acumular: multiplique seus gastos anuais por 25. Se você gasta R$5.000/mês (R$60.000/ano), precisa de R$1.500.000 investidos. Esse é seu "número FIRE".
No Brasil, há um debate saudável sobre se 4% é a taxa certa. Argumento a favor: a Selic alta permite retornos reais maiores que nos EUA, então 4% pode até ser conservador. Argumento contra: o mercado brasileiro é mais volátil, a moeda se desvaloriza contra o dólar, e horizontes de aposentadoria antecipada podem ser 40-50 anos, não 30.
Muitos praticantes de FIRE no Brasil usam taxas mais conservadoras: 3% ou 3,5%, especialmente se planejam aposentadoria antecipada com horizonte longo. Outros compensam com renda parcial (Barista FIRE) ou consideram o INSS como complemento.
A regra é um ponto de partida excelente, não um dogma. O importante é ter um número-alvo e um plano para chegar lá — ajustando conforme seus investimentos e gastos evoluem.
Os agentes de IA da Richify simulam diferentes taxas de retirada para seu portfólio específico, mostrando cenários de 3%, 3,5% e 4% para que você escolha o nível de segurança ideal.
